Crédit et insuffisance monétaire

Pourquoi laisse t'on l'insuffisance monétaire génèrer du crédit ?

Partout dans le monde, c'est le manque de d'argent, et non le manque de moyens, qui est la source de nos problèmes. Pour simplifier, nous pouvons affirmer que nous avons une productivité énorme et des usines ultra-performantes, face à un marché inépuisable de plus de six milliards de consommateurs. Le marché est donc très loin d'être saturé et nous devrions voguer en pleine prospérité ! Mais non : nous fermons des usines, nous réduisons notre production, nous maintenons un taux de chômage élevé et nous nous apprauvissons en toute incohérence.

Pourquoi ? Parce que les disponibilités monétaires ne sont pas à la hauteur des richesses produites.

Car il ne faut pas oublier que les flux monétaires sont simplement là pour permettre les échanges de biens et de services. Sans eux, nous serions contraints de revenir à des systèmes de troc ingérables.Or il est évident que si le volume monétaire n'est pas en phase avec notre volume de production, il y a rupture des échanges, c'est à dire ralentissement de la consommation en aval et de la production en amont. D'où chômage et pauvreté…

C'est un peu comme si un casino n'avait pas suffisamment de jetons pour l'ensemble de ses joueurs : aussitôt le flux des jeux s'amenuiserait jusqu'à atteindre un équilibre entre les mises possibles et les jetons disponibles. Et il s'en suivrait une diminution des jeux et des gains, non seulement pour les joueurs mais aussi pour l'établissement tout entier.

D'ailleurs, le recours permanent au crédit à l'échelle de toute une nation est bien la preuve de cette aberration économique : il signifie que toute une population est capable de produire une richesse mais qu'elle est ensuite incapable de se la redistribuer elle-même ! Cela revient à affirmer de façon scandaleuse : vous produisez des maisons et des voitures, c'est très bien, mais nombre d'entre vous n'aura jamais la contrepartie financière pour se les procurer. Donc nous allons vous prêter la masse monétaire qui fait défaut.

C'est aussi scandaleux que si l'on disait : notre casino n'a pas prévu suffisamment de jetons pour tous ses joueurs, mais ne vous tracassez pas, on va vous en prêter avec intérêt. Qui retournerait jouer dans un tel casino ?

Alors, pour quelle raison ne n'actualise t'on pas la masse monétaire d'une nation en fonction de sa production ?

Explication :

C'est principalement le système bancaire qui, par le jeu du crédit, produit l'essentiel de la monnaie ! Car il faut bien comprendre que LES BANQUES NE PUISENT PAS DANS LES DEPOTS POUR EFFECTUER DES PRET mais QU'ELLES CREENT BIEN DE LA MONNAIE scripturale (par opposition à la monnaie fiduciaire, créée par la BCE)

Les banques injectent donc dans l'économie une monnaie dite temporaire qui peut provisoirement palier le manque de monnaie dite permanente. On peut estimer que la monnaie ainsi créée par les banques représente 85% de la monnaie totale !

Mais cette monnaie temporaire présente deux inconvénients :
1) Elle doit être tôt ou tard restituée, donc elle n'est pas réellement injectée dans le système
2) Elle est assortie d'intérêts, elle est payante, ce qui renforce l'appauvrissement de l'emprunteur.

Le crédit n'est donc qu'un palliatif qui comble artificiellement le fossé entre masse monétaire et production, et ce de façon provisoire et coûteuse.

Bien sûr on est tenté de se demander pourquoi les Etats ne produisent pas eux-même la monnaie permanente qui permettrait de relancer l'économie.

Explication :

1) Tout d'abord il faut savoir que les Etats ne produisent plus aucune monnaie. L'article 104 du traité de Maastricht a INTERDIT aux Etats et aux Collectivités de créer de la monnaie... c'est réservé au système bancaire sous surveillance de la BCE dont le seul mandat des Etats est de limiter l'inflation !)

2) Si demain matin on mettait en circulation la monnaie nécessaire à la parfaite circulation de notre production, le crédit deviendrait un outil totalement inutile, du moins dans sa forme actuelle. Les banques seraient ainsi privées de leur principale source d'enrichissement (les intérêts) et c'est tout le système bancaire mondial qui s'écroulerait…

Dans un tel contexte, on comprend mieux pourquoi le manque de liquidités ne sera jamais comblé et pourquoi les banques seront toujours les seules à créer de la monnaie provisoire et payante…

Et l'on se demande comment, en s'enrichissant sans rien produire, certaines banques peuvent-elles encore faire faillite...

 

"Dans son essence, la création de monnaie actuelle ex-nihilo par le système bancaire est identique à la création de monnaie par les faux monnayeurs. Concrètement elle aboutit aux mêmes résultats. La seule différence est que ceux qui en profitent sont différents" (Maurice Allais prix Nobel d'économie 1988)

Article publié en 2009.

 

 



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